ESTRATEGIAS
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o venden cuando el mercado retrocede un 38.2 o un 62
por ciento dentro de su tendencia principal, asumiendo
que la corrección terminará dentro de estos niveles y la
tendencia reanudará.
velas en la zona
La siguiente estrategia utiliza los ratios de Fibonacci de
una manera especial: Para abrir una posición buscamos
retrocesos dentro de la tendencia actual, que asciendan
del 38 hasta el 62 por ciento, en vez de esperar algún
porcentaje específico (véase Gráfico 1). La lógica detrás
de este enfoque es que las correcciones por debajo del
38 por ciento no son lo suficientemente pronunciadas y
que correcciones por encima del 68 por ciento ya podrían
indicar el inicio de una inversión de la tendencia, en
lugar de ser considerados un retroceso. Detallaremos las
reglas exactas de esta estrategia de las velas en la zona.
A largo
Set-up:
El mercado cierra dentro de una zona de retroceso
de Fibonacci y constituye un patrón de vela de regreso.
Entrada:
Compramos encima del máximo de la última
barra del patrón de reversión.
Salida:
Posicionamos una orden de pérdida máxima
inicial (stop-loss) debajo de los niveles mínimos de la
corrección. Cerramos la posición cuando la cotización
llegue a o supere el objetivo del
“Measured Move” (= movimiento de
medida idéntica, véase gráfico).
A corto
Set-up:
El mercado cierra dentro de
una zona de retroceso de Fibonacci
y constituye un patrón de vela de
regreso.
Entrada:
Vendemos debajo del
mínimo de la última barra del patrón
de reversión.
Salida:
Posicionamos un stop inicial
encima de los niveles máximos de
la corrección. Cerramos la posición
al llegar o superar el objetivo del
Measured Move.
Trades ejemplares
El Gráfico 2 muestra una subida de
precios desde el mínimo A ($34.10)
hasta el máximo B ($45.10). Luego,
las cotizaciones empiezan a bajar y
cierran la sesión dentro de la zona de
El movimiento de la tendencia alcista es el tramo A a B, el movimiento de la corrección desde el máximo B
hasta el mínimo C. El Measured Move llega del mínimo C al máximo D y coincide con la distancia entre A y
B. Observa que el punto C está situado dentro de la zona de corrección del tramo AB, entre el 38% y el 62%.
Análogamente, todo lo anterior vale para ir a corto.
Fuente: TRADERS´ graphic
G1)
Retrocesos de Fibonacci y Measured Move
retroceso de Fibonacci (C). La vela D muestra el patrón de
un “Hammer Reversal”, indicando el posible final de la
corrección. Un “hammer”, martillo en castellano, es una
vela que abre con una cotización cerca del máximo del
periodo, luego los precios bajan significantemente, pero
recuperan la caída en gran parte dentro del mismo periodo
y al final la vela cierra el periodo cerca del máximo. Es un
patrón alcista que enseña a los bajistas (sus ventas son
los responsables de las velas negras anteriores) que los
precios no bajarán más, ni cerrarán cerca del mínimo del
periodo. En otras palabras: La caída ha sido frenada.
Conforme con las reglas compramos la vela D a
$41.38 (diez céntimos encima del máximo de la vela D), y
colocamos un stop inicial a $39.91 (diez céntimos debajo
del mínimo de la vela D). El objetivo del Measured Move
se calcula sumando la diferencia entre A y B al mínimo
de la vela D ($40.01). El máximo B menos el mínimo A
iguala $10.80, por lo cual nuestro objetivo son $50.81.
La cotización llega a este objetivo con un movimiento
intradía (E). Cerramos la posición al final de la barra F
($54.60), con la primera cotización que cierra encima del
precio objetivo. El riesgo del trade se cifró en $1.47, el
beneficio alcanzado llega a $13.22. Con lo cual el ratio de
riesgo/recompensa es muy elevado (9:1).
El Gráfico 3 muestra la caída de la cotización desde
los recientes niveles máximos A ($33.50) hasta los
